Портфельные инвестиции представляют собой вложения в финансовые активы с целью получения дохода без установления контроля над предприятием. Рассмотрим основные виды и характеристики таких инвестиций.
Содержание
Портфельные инвестиции представляют собой вложения в финансовые активы с целью получения дохода без установления контроля над предприятием. Рассмотрим основные виды и характеристики таких инвестиций.
Основные виды портфельных инвестиций
| Тип инвестиций | Характеристика | Примеры |
| Акции | Долевые ценные бумаги | Обыкновенные и привилегированные акции |
| Облигации | Долговые ценные бумаги | Государственные, корпоративные, муниципальные |
| Производные инструменты | Контракты на базовые активы | Фьючерсы, опционы, свопы |
Ключевые особенности портфельных инвестиций
- Отсутствие цели контроля над предприятием (доля менее 10%)
- Высокая ликвидность большинства инструментов
- Доход формируется за счет роста стоимости и выплат
- Возможность быстрой реструктуризации портфеля
Классификация по типам активов
Долевые ценные бумаги
- Акции публичных компаний
- Акции ETF и биржевых фондов
- Американские депозитарные расписки (ADR)
Долговые инструменты
- Государственные облигации (ОФЗ, казначейские векселя)
- Корпоративные облигации
- Векселя и депозитные сертификаты
По географическому признаку
| Тип | Описание |
| Внутренние | Инвестиции в национальные активы |
| Иностранные | Вложения в зарубежные финансовые инструменты |
| Глобальные | Диверсифицированные международные портфели |
Стратегии портфельного инвестирования
- Консервативная (преимущественно облигации)
- Умеренная (сбалансированный портфель)
- Агрессивная (преобладание акций и деривативов)
- Индексная (повторение структуры рыночных индексов)
Отличие от прямых инвестиций
В отличие от прямых инвестиций, портфельные не предполагают участия в управлении компанией и направлены исключительно на получение финансовой выгоды от владения ценными бумагами. Основная цель - диверсификация рисков и получение дохода от роста стоимости активов или регулярных выплат.
